Создание филиала ОАО "Благовещенский молочный завод" по производству и реализации соевого молока ООО "Молоко +"

скачать (278 kb.)

1   2   3

. Финансовый план



Финансирование проекта

Общая потребность в инвестициях
Таблица 20 - Общая потребность в инвестициях

Категория инвестиций

Период

Итого

1.Основной капитал 1.1 Здания, сооружения производственного назначения 1.2 Рабочие машины и оборудование 1.3 Транспортные средства 1.4 Прочие

1800000 500000 1300000 - -

- - -

- - -

1800000 500000 1300000

2. Оборотный капитал 2.1.Запасы и затраты 2.2. Денежные средства

1000000 - 1000000

- - -

- - -

1000000 - 1000000


Источники финансирования

Таблица 21 - Источники финансирования

Источники финансирования

Период

Итого




1

2

3




1.Собственный капитал 2. Заемный капитал ИТОГО

1000000 1800000

0 0

0 0

1000000 1800000 2800000


Прогноз продаж
Таблица 22 - Прогноз продаж

Наименование продукции

Показатели

Период, год







1

2

3

«СоуНайс»

Обьем продаж в натуральном выражении

430000

500000

500000




Цена 1 единицы

16,0

17,0

18,0




Выручка от реализации

6880000

8500000

9000000


Таким образом, общий доход по предприятию составляет от 6880000 руб. в 1 году до 9000000 руб. в третьем, а в сумме 24380000 руб. за 3 года.

Планирование затрат

Смета (бюджет) затрат

Данные берем из таблицы 15.
Таблица 23 - Бюджет затрат

Показатели

Порядок расчета

Период, год







1

2

3

1.Амортизация




310000

310000

310000

2.Полная себестоимость




4087220

4127622

5638556

3. Функционально- административные издержки

Стр.2-стр.1

3777220

3817622

5328556

4. Финансовые издержки (% по кредиту)




432000

276480

388800

5.Общие текущие издержки

Стр.2+ стр.4

3655220

3541142

4939756


Финансовые издержки представляют собой выплату процентов за пользование кредитом.

График погашения и возврата кредита представлен в таблице 24.

Кредит взят в сумме 1800000 руб. под 20% на 3 года. Кредит погашается периодическими взносами. Проценты начисляются исходя из величины начального на текущий год баланса долга.
Таблица 24 - Погашение долга

Год

Начальный баланс долга

Погашение долга

Проценты

Годовая выплата

Конечный баланс долга

1

1800000

216000

20

432000

1440000

2

1440000

216000

16

276480

1080000

3

1080000

1368000

12

388800

-

Итого




1800000

48

1097280





Планирование прибыли

Бюджет прибылей
Таблица 25 - Бюджет прибылей

Показатели

Порядок расчета

Период







1

2

3

1.Общие поступления

Прогноз продаж

6880000

8500000

9000000

2. Ндс, 10%




688000

850000

900000

3.Общие текущие затраты

Смета затрат

3655220

3541142

4939756

4. Прибыль от реализации

Стр.1-Стр.2-Стр.3

2536780

4108858

3160244

5.Результаты от прочей реализации




-

-

-

6.Доходы и расходы от внереализационных операций




-

-

-

7.Балансовая прибыль

Стр.4± стр.5± стр.6

2536780

4108858

3160244

8. Платежи в бюджет (налоги)




1195356

932172

1532049

9.Чистая прибыль

Стр.7-Стр.8

1341424

3176686

1628195

10.Чистая прибыль нарастающим итогом




1341424

4518110

6146305


Налоговые отчисления предприятия

Налоговые отчисления предприятия рассчитываются в соответствии с налоговым законодательством РФ. Представим таблицу налоговых отчислений (таблица 26).
Таблица 26 - Налоги предприятия

Налог

Ставка

База налогообложения

Периодичность уплаты

Период, год













1

2

3

НДС

10%

6880000 8500000 9000000




688000

850000

900000

На прибыль

20%

2536780 4108858 3160244




507356

821772

632049

Итого










1195356

932172

1532049


Бюджет движения денежных средств
Таблица 27 - Бюджет движения денежных средств

Показатели

Порядок расчета

Период







1

2

3

ПРИТОК













1.Источники финансирования

Кредит, прибыль

1800000

1341424

3176686

2.Общие поступления

Прогноз продаж

6880000

8500000

9000000

3.Итого приток:

Стр.1+ Стр.2

8680000

9841424

12176686

ОТТОК













4.Инвестиции в проект

Общая потребность в инвестициях

2800000

-

-

5.Функционально-административные издержки

Смета затрат

3777220

3817622

5328556

6 Возврат кредита

График погашения кредита

216000

216000

1368000

7. Финансовые издержки

Смета затрат

432000

276480

388800

8.Платежи в бюджет (налоги)

Платежи в бюджет

1195356

932172

1532049

9. Итого отток

? стр. 4-8

7420576

9059896

8617405

10.Превышение(дефицит) денежных средств

Стр.3- Стр.9

1259424

781528

3559281

11.Кумулятивный денежный поток




12259424

23040952

5600233


. Эффективность и чувствительность проекта, рентабельность проекта
Расчет эффективности проекта
Таблица 28 - Расчет эффективности проекта

Показатели

Порядок расчета

Период







1

2

3

ПРИТОК













1.Общие поступления

Прогноз продаж

6880000

8500000

9000000

2. Ликвидационная стоимость




2708971

1557705

1557705

3. Итого ПРИТОК

Стр.1+ Стр.2

9588971

10057705

10557705

ОТТОК













4. Инвестиции в проект

Общая потребность в инвестициях

2800000

-

-

5.Функционально-административные издержки

Смета затрат

3777220

3817622

5328556

6.Финансовые издержки

Смета затрат

432000

276480

388800

7.Платежи в бюджет(налоги)

Платежи в бюджет

1195356

932172

1532049

8. Итого ОТТОК

? стр. 4-7

8204576

5026274

7249405

9. Чистый денежный поток

Стр.3-Стр.8

1384395

5031431

3308300

10. Кумулятивный чистый денежный поток




1384395

6415826

9724226

11. Ставка (норма) дисконта, доли

10%










12. Коэффициент дисконтирования

1/(1+ Стр.11)

0,909

0,826

0,751

13. Дисконтированный денежный поток

Стр.9хСтр.12

1258415,1

4155962,0

2484533,3

14. Кумулятивный дисконтированный денежный поток




1258415,1

5414377,1

7898910,4


Чистый дисконтированный денежный поток составляет за 3 года 7898910,4 руб. Так как NPV = 7898910,4 > 0, то проект следует принять.

Ликвидационная стоимость - чистая сумма, которая может быть выручена при продаже активов предприятия в конце срока их полезной службы (за вычетом ожидаемых затрат на ликвидацию) после погашения задолженности.

Для расчета ликвидационной стоимости имущества в текущих российских условиях применяется следующее уравнение:
Слик. = Срын. х (1 - Квын.) - Злик., (1)
где

Слик. - ликвидационная стоимость объекта оценки;

Срын. - рыночная стоимость объекта оценки;

Квын. - корректировочная поправка на вынужденность продажи (коэффициент вынужденной продажи), при условии 0 < Квын. < 1;

Злик. - затраты на ликвидацию объекта оценки.

Ликвидационная стоимость по годам:

Слик.1 = (1800000 + 1232190)*0,7 - 20000 = 1890280руб. (2)

Слик.2 = (1800000 + 1355409)*0,5 - 20000 = 1557705 руб. (3)

Слик.3 = (1800000 + 1490950)*0,3 - 20000 = 1557705 руб. (4)

Дисконтированный период окупаемости

Срок окупаемости - это временной интервал или период (от начала осуществления проекта) начиная с которого первоначальные вложения и другие затраты, связанные с проектом, покрываются суммарными результатами его осуществления, после которого чистый дисконтированный доход становится и в дальнейшем остается неотрицательным.

Расчета срока окупаемости приведем в таблице 29.
Таблица 29 - Расчет эффективности по кварталам 1 года

Показатели

Период, месяц




1кв.

апрель

май

июнь

июль

август

ПРИТОК



















1.Общие поступления

1720000

573333

573333

573333

573333

573333

2. Ликвидационная стоимость

1890280

-

-

-

-

-

3. Итого ПРИТОК

3610280

573333

573333

573333

573333

573333

ОТТОК



















4. Инвестиции в проект

2800000

-

-

-

-

-

5.Функционально-административные издержки

944305

314768

314768

314768

314768

314768

6.Финансовые издержки

108000

36000

36000

36000

36000

36000

7.Платежи в бюджет(налоги)

298839

99613

99613

99613

99613

99613

8. Итого ОТТОК

4151144

450381

450381

450381

450381

450381

9. Чистый денежный поток

-540864,3

+122952

+122952

+122952

+122952

+122952

10. Кумулятивный чистый денежный поток

-540864

-417912

-294960

-172008

-49056

+73896



Из таблицы 29 видно, что затраты окупятся на 8 месяце.

DPB = 7+ 49056/(73896+49056) = 7,4 месяца.

Рентабельность проекта

SPR = NPV/INV = 1258415,1/3777220 = 33,3%
. Риски и страхование
В предпринимательской деятельности всегда существует опасность того, что цели, поставленные в плане, могут быть полностью или частично не достигнуты.

Из всего перечня рисков особое внимание уделяется финансово-экономическим рискам, классификация и влияние которых отражены в табл. 30.
Таблица 30- Финансово-экономические риски

Виды рисков

Отрицательное влияние на прибыль

Неустойчивость спроса

Падение спроса с ростом цен

Появление альтернативного продукта

Снижение спроса

Снижение цен конкурентов

Снижение цен

Увеличение производства у конкурентов

Падение продаж или снижение цен

Рост налогов

Уменьшение чистой прибыли

Платежеспособность потребителей

Падение продаж

Рост цен на сырье, материалы, перевозки

Снижение прибыли из-за роста цен

Зависмость от поставщиков, отсутствие альтернативы

Снижение прибыли из-за роста цен


Проанализировав виды рисков можно сказать, что:

Риск в целом по проекту представлен в таблице 31.
Таблица 31 - Риски по проекту

Стадии проекта

Веса

Вероятность

Величина риска

Инициация

0,1

0,02

0,002

Разработка

0,2

0,05

0,01

Реализация

0,6

0,1

0,06

Завершение

0,1

0,01

0,001




1




0,073


Анализ таблицы 31 показывает, что в целом риски по проекту невелики (6,3%), основные риски - на этапе реализации проекта.

Заключение
В данной работе разработан бизнес-план создания филиала ОАО «Благовещенский молочный завод» по производству и реализации соевого молока ООО «Молоко +».

Бизнес-план является основным видом планов, которые разрабатываются компаниями. Он содержит программу деятельности фирмы, включающую основные цели, задачи, стратегию, тактику и бюджет.

Разработан реальный бизнес-план ООО «Молоко +» по освоению новых рыночных ниш соевого молока. Был проведен анализ локального рынка, дано описание продукта и технологии его производства.

Было выяснено, что в целом реализация проекта по производству фасованного соевого молока экономически целесообразна и ООО «Молоко +» в будущем способно своевременно погашать свои обязательства перед кредиторами за счет средств, находящихся на расчетном счете, т.к. предприятие планирует получать устойчивую прибыль.

Финансово - экономическая целесообразность проекта характеризуется рентабельностью - 33,3 %; предприятие с первого года работы становится ликвидным и финансово устойчивым.

Чистая прибыль за три года - 6146305 руб. Срок окупаемости проекта - 7,4 месяца.

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК
Законодательные акты:

  1. НАЛОГОВЫЙ КОДЕКС РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ЧАСТЬ ПЕРВАЯ N 146-ФЗ от 31 июля 1998 года

  2. ФЗ № 212 от 24.07.09

  3. Приказ № 116-ПР/э от 18.12.2009 «Об утверждении тарифов на электрическую энергию по Амурскойобласти».

Книги одного автора:

  1. Астринский Д., Наноян В. Экономический анализ финансового положения предприятия // Экономист. - 2000. - №12. - С.55-59.

  2. Баканов М.И., Шеремет АД. Теория экономического анализа: учебник для студенческих вузов. - М.: Финансы и статистика, 1997.

  3. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента / Учеб. пособие. - М: Финансы и статистика, 1998. -480с

  4. Гаврилова Н. Институт банкротства: о новом этапе становления // Российский экономический журнал. -2000. - № 8. - С.87-88.

  5. Горемыкин В.А. Бизнес-план. Методика разработки. 25 реальных образцов бизнес-плана -М.: Ось-89, 2003.

  6. Ковалёв В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчётности. - М.. Финансы и статистика, 1995.

  7. Кондраков Н.П. Эккаутинг для менеджеров. Бухгалтерский учет и финансово-экономический анализ / Учеб. пособие. - М: Дело, 1998. - 280с.

  8. Ковалев В. В. Управление финансами / Учеб, пособие. - М: ФБК-ПРЕСС, 1998.-160с.

  9. Сергеев И.В, Экономика предприятия / Учеб. пособие. - М: Финансы и статистика, 1999.-304с.

  10. Уткин Э.А. Банковский маркетинг, М.:Инфра-М, 2007- 240с.

  11. Суша Г.З. Экономика предприятия. Учебное пособие. - М.: Новое знание, 2003. - 384с.

  12. Шартлеф Вильям Производство тофу и соевого молока, часть II /Пер. с англ./.- М.: Дело ЛТД, 1995. - 325с.

Книги двух-трех авторов:

  1. Баканов М.И., Шеремет АД. Теория экономического анализа: учебник для студенческих вузов. - М.: Финансы и статистика, 1997.

  2. Матюшко В., Клименко. А. Бизнес-план - сделай сам (Консультации по составлению бизнес-плана промышленного предприятия) // Бизнес (документы, комментарии, консультации), 1997, №№ 2, 4, 6, 9, 31,34.

  3. Пластинин С.А. Харитонов В.Д., и др. Состояние молочной промышленности в мире и Российской Федерации (ежегодники 2000- 2004 гг.)

  4. Сухов Л.Ф., Чернова Н.А. Практикум по разработке бизнес-плана и финансовому анализу предприятия: Учеб. Пособие. - М.: Финансы и статистика, 2001. - 160 с.

  5. Харитонов В.Д., Лисенкова Л.Л, Лисицын Д.Н. Основные направления развития молочной промышленности и вопросы экологизации - ГНУ ВНИМИ, М.: 2004.

Статьи из газеты или журнала:

  1. Астринский Д., Наноян В. Экономический анализ финансового положения предприятия // Экономист. - 2000. - №12. - С.55-59.

  2. Липатов Н.Н. Лисенкова Л.Л. Вопросы экологизации пищевых производств. - Вестник РАСХН, №3, стр.22 1995.

  3. Лисенкова Л.Л. Охрана природы - неотъемлемая часть безотходной технологии. Труды н.п. конференции. Ставрополь. ВНИИКИМ. 1988.

  4. Методика составления бизнес-плана инвестиционного проекта (разработка АО «Компания проектного финансирования») // Бизнес (документы, комментарии, консультации), 1996, №№ 13-18.

  5. Остапенко В, Подъяблонская Л, Мешков В. Финансовое сосгояние предприятия: оценка, пути улучшения // Экономист. - №7. С.37-42.

  6. Оценка бизнеса / Учеб. / Под ред А.Г. Грязновойг mj\. Федоювой. - М: Финансы и статистика, 1999. - 509с.

  7. Сизенко Е.И., Комаров В.Н. Основные направления экономических исследований в пищевой промышленности. - Вестник РАСХН, №1, 1995.

  8. Харитонов В.Д. Тенденции развития технологий переработки молока. Материалы МНПК - Молочная индустрия 2004г.

  9. Харитонов В.Д., Евдокимов И.А., Алиева Л.Р. Тенденция развития технологий переработки молока. - Молочная промышленность, №5, 2003.

  10. Харитонов В.Д., Лисенкова Л.Л. Основные направления экологизации молочного производства. - Международный конгресс «Вода», 1998

Экологизация молочного производства - Молочная сфера, № 3-4.

Ресурсы удаленного доступа:

www.kontur-pf.ru - Страховые взносы в пенсионный фонд, фонд социального страхования, фонд медицинского страхования.
1   2   3

Финансовый план



Рефераты Практические задания Лекции
Учебный контент

© ref.rushkolnik.ru
При копировании укажите ссылку.
обратиться к администрации